S’y retrouver dans le labyrinthe des options hypothécaires peut sembler épuisant pour de nombreux acheteurs canadiens. Parmi la panoplie de choix qui s’offrent à eux, choisir entre un prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans et un prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans laisse souvent les emprunteurs perplexes.

S’y retrouver dans le labyrinthe des options hypothécaires peut sembler épuisant pour de nombreux acheteurs canadiens. Parmi la panoplie de choix qui s’offrent à eux, choisir entre un prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans et un prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans laisse souvent les emprunteurs perplexes. 

Bien que les deux options présentent des avantages et des inconvénients, le bon choix dépend en grande partie de votre situation financière, de vos perspectives, de votre tolérance au risque et de vos perspectives ou opinions économiques personnelles. Ce guide complet se penche sur les subtilités de ces termes hypothécaires. Comment décider de la voie à suivre? Quelle est celle qui vous permettra de réaliser les économies les plus importantes à long terme? Nous répondons à toutes ces questions et à bien d’autres encore dans l’article ci-dessous.

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Les grandes lignes

• Les hypothèques à taux fixe de 3 ans et de 5 ans présentent toutes deux des avantages et des inconvénients qui leur sont propres.
• Vos objectifs financiers, les prévisions du marché et votre tolérance au risque devraient dicter votre choix entre les deux options.
• Une analyse détaillée des coûts et des avantages des différents scénarios peut clarifier les résultats potentiels et faciliter la prise de décision.

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Choisir entre un prêt hypothécaire fixe et un prêt hypothécaire variable

Avant de nous plonger dans les particularités des hypothèques de 3 et 5 ans, il est essentiel de comprendre la distinction fondamentale entre les hypothèques à taux fixe et les hypothèques à taux variable.  

• Dans le cas d’un prêt hypothécaire à taux fixe, le taux d’intérêt et le paiement restent constants pendant tout le terme, ce qui offre à l’emprunteur stabilité et prévisibilité. 
• En revanche, dans le cas d’un prêt hypothécaire à taux variable, le taux d’intérêt fluctue en fonction des variations des taux d’intérêt du marché, ce qui peut jouer en faveur ou en défaveur de l’emprunteur.

Vous devez fonder votre choix sur votre goût du risque, les prévisions du marché et vos attentes en matière de situation financière à court et à long terme.

Pourquoi opter pour un prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans?

Historiquement, le prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans a été le plus populaire auprès des Canadiens. 

Mais pourquoi? 

Les prêteurs annoncent et escomptent leurs taux de 5 ans plus souvent que les autres taux qu’ils offrent, mais l’attrait principal de cette option réside dans sa stabilité. Avec un terme de 5 ans, les emprunteurs peuvent avoir l’esprit tranquille grâce à des paiements mensuels prévisibles. 

La stabilité et la prévisibilité peuvent être un soulagement dans des conditions de marché fluctuantes comme celles des 18 derniers mois et celles prévues récemment par les banquiers centraux du monde entier. Cette sécurité a toutefois un coût, car les hypothèques de 5 ans vous bloquent plus longtemps que leurs homologues de 3 ans.

Avantages d’une hypothèque à taux fixe de 5 ans

• Stabilité : Le taux d’intérêt fixe de 5 ans signifie que vos paiements hypothécaires restent inchangés pendant toute la durée du prêt. Cette stabilité peut s’avérer particulièrement bénéfique pour votre budget.
• Sécurité : L’engagement à long terme offre un sentiment de sécurité, en vous protégeant des variations soudaines des taux d’intérêt.
• Renégociation moins fréquente : Avec un terme de 5 ans, vous n’aurez pas à renégocier votre prêt hypothécaire aussi souvent, ce qui vous fera gagner du temps et potentiellement de l’argent.

Inconvénients d’une hypothèque à taux fixe de 5 ans

• Flexibilité limitée : Un taux fixe de 5 ans n’offre pas beaucoup de souplesse, contrairement à un taux variable de 5 ans, qui permet un renouvellement anticipé (conversion) à un taux fixe d’un terme égal à celui restant à courir de votre prêt hypothécaire variable, sans pénalité. 
• Risque de manquer une occasion : Si les taux d’intérêt du marché baissent, vous devrez payer le taux le plus élevé jusqu’à la fin de votre terme. 
• Pénalités plus élevées : Si vous devez résilier votre contrat hypothécaire avant terme, préparez-vous à payer une pénalité pour remboursement anticipé. Toutes les pénalités ne sont pas égales; certains prêteurs offrent un calcul équitable et transparent des pénalités, mais ce n’est pas le cas de tous. Les pénalités pour différence de taux d’intérêt (IRD) sur les taux hypothécaires fixes augmentent lorsque vous remboursez un prêt hypothécaire dont le taux est actuellement plus élevé dans un contexte de taux plus bas.

L’attrait d’une hypothèque à taux fixe de 3 ans

Le prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans n’est peut-être pas aussi populaire que son équivalent de 5 ans, mais il a gagné en popularité auprès des emprunteurs canadiens. 

Le terme plus court offre de la souplesse, ce qui en fait une option intéressante pour ceux qui ont des projets incertains ou qui prévoient une baisse des taux d’intérêt d’ici trois ans.

Avantages d’une hypothèque à taux fixe de 3 ans

• Taux d’intérêt concurrentiels : Historiquement, les prêteurs ont offert des taux légèrement plus bas pour les hypothèques à court terme que pour les hypothèques de 5 ans. Cette corrélation s’est toutefois inversée, car les marchés monétaires s’attendent à ce que les pressions inflationnistes s’atténuent à long terme. Chaque prêteur offre un rabais différent, il est donc recommandé aux emprunteurs de faire le tour du marché au moment du renouvellement de leur prêt avant d’accepter la première offre de leur prêteur.
• Souplesse : Avec un engagement plus court, vous pouvez réévaluer votre situation financière et ajuster les conditions de votre prêt hypothécaire plus fréquemment.
• Pénalités moins élevées : Si vous devez mettre fin à votre prêt hypothécaire avant terme, les pénalités associées à un prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans sont généralement moins élevées que pour les prêts hypothécaires à plus long terme. Cette pénalité moins élevée vous permet de profiter des changements soudains de la vie, d’autres opportunités financières ou de l’évolution de votre situation financière.

Inconvénients d’une hypothèque à taux fixe de 3 ans

• Moins de stabilité : Un terme plus court signifie une exposition plus fréquente aux fluctuations des taux d’intérêt. De nombreux prêteurs n’offrent pas de rabais par rapport aux taux affichés au moment du renouvellement, c’est pourquoi vous devez magasiner!
• Renégociations plus fréquentes : Un terme de 3 ans vous oblige à renégocier votre prêt hypothécaire plus souvent, ce qui peut prendre du temps et s’avérer coûteux.

Paiements futurs incertains : Si les taux du marché augmentent au moment du renouvellement, vous risquez d’être confronté à un choc de paiement et à des versements hypothécaires plus élevés.

Hypothèque de 3 ans ou de 5 ans : Lequel choisir?

Le choix entre un prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans et un prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans dépend de votre situation et de vos objectifs financiers.

• Un prêt hypothécaire à taux fixe de 5 ans peut être votre meilleur choix si vous recherchez la stabilité et la prévisibilité. 
• À l’inverse, un prêt hypothécaire à taux fixe de 3 ans pourrait vous convenir si vous préférez la flexibilité et la possibilité de bénéficier plus tôt de taux d’intérêt plus bas.

Les taux hypothécaires peuvent toutefois fluctuer rapidement et de manière imprévisible en fonction de l’évolution des économies canadienne et américaine et de leurs banques centrales respectives. 

Il est donc conseillé de travailler avec un expert hypothécaire compétent qui peut vous aider à naviguer sur le marché et à choisir le produit hypothécaire qui convient à vos besoins uniques. Un expert hypothécaire agréé peut vous aider à comparer les taux de différents prêteurs afin de vous garantir la meilleure offre.

Dans le même ordre d’idées, s’adresser à un prêteur qui offre les taux les plus bas tels qu’ils sont annoncés sur son site Web, comme nesto, peut vous éviter d’avoir à traiter avec un vendeur intermédiaire qui ne vend pas ses propres produits. En vous adressant directement à un prêteur, vous évitez de devoir payer des frais d’ouverture de dossier au courtier ou au spécialiste des prêts hypothécaires et vous évitez également que le courtier ou le spécialiste des prêts hypothécaires vous recommande un produit ou une solution spécifique en fonction de la commission ou de la prime qu’il pourrait toucher.

Analyse de l’impact : prêt hypothécaire de 3 ans ou de 5 ans

Pour mieux illustrer les conséquences potentielles de votre décision, examinons quatre scénarios hypothétiques afin de déterminer les économies potentielles pour l’une ou l’autre de ces options. 

Ces scénarios et calculs sont basés sur un taux hypothécaire fixe assuré de 3 ans de 5,74 % et un taux hypothécaire fixe assuré de 5 ans de 5,34 %, tels qu’annoncés sur le site Web de nesto le 31 août 2023. Dans notre échantillon, nous utilisons un solde hypothécaire initial de 350 000 $ avec un amortissement sur 25 ans.

Au cours des trois premières années de la comparaison des versements hypothécaires, sur la base d’une différence de taux de 40 points de base (1 point de base est égal à 0,01 %) entre les deux options, l’économie garantie au cours des trois premières années si l’on choisit l’hypothèque fixe de 5 ans sera de 3 913 $. Cette économie se décompose comme suit : 1 351 $ la première année, 1 304 $ la deuxième année et 1 258 $ la troisième année, ce qui vous laisse un solde hypothécaire de 314 521 $.

Voyons maintenant ce qu’il pourrait advenir de vos coûts et de votre épargne au cours de la 4e et de la 5e année, en fonction de différents scénarios.

Scénario 1 : Les taux baissent de 1 % la 4e année

Dans le premier scénario, les taux d’intérêt du marché baissent de 1 % la quatrième année et restent les mêmes la cinquième année. 

• Après 3 ans sur le terme de 3 ans, vous pourriez bloquer votre prêt à un taux inférieur de 4,74 % et économiser 3 578 $ au cours de la 4e et de la 5e année par rapport au taux de 5 ans. 
• Les économies totales s’élèvent à 1 821 $ la 4e année et à 1 757 $ la 5e année, ce qui vous laisse un solde hypothécaire de 292 890 $ à la fin des 5 ans.

La flexibilité est l’avantage de choisir un terme plus court si vous prévoyez que les taux hypothécaires baisseront dans trois ans. Cependant, il vous resterait 334 $ d’économies garanties si vous choisissiez le terme de 5 ans.

Si vous aviez choisi le terme de 3 ans, vous auriez payé 3 913 $ de plus en intérêt au cours des 3 premières années pour avoir la chance d’économiser 3 578 $ de plus au cours de la 4e ou de la 5e année. C’est un risque de 3 913 $ que vous prenez pour épargner ou potentiellement payer un intérêt inconnu au cours des années 4 et 5.

Scénario 2 : Les taux baissent de 1,75 % au cours de la quatrième année

Dans le deuxième scénario, les taux ont baissé de 1,75 % la quatrième année et se sont maintenus la cinquième année.

• Après 3 ans, vous pourriez bloquer votre prêt à un taux inférieur de 3,99 % et économiser 8 051 $ au total au cours des 4e et 5e années par rapport au taux de 5 ans. 
• Les économies totales s’élèvent à 4 097 $ la quatrième année et à 3 954 $ la cinquième année, ce qui vous laisse un solde hypothécaire de 292 890 $ à la fin des cinq années.

Dans ce scénario, le taux de 5 ans vous garantit des économies de 3 913 $. Vous pouvez toutefois vous attendre à ce que la flexibilité soit payante en obtenant un taux potentiellement plus bas à la fin de votre troisième année, ce qui vous permettrait de réaliser une économie potentielle de 4 139 $ avec un taux initial plus élevé sur trois ans.

Si vous aviez choisi un terme de 3 ans, vous auriez payé 3 913 $ de plus en intérêt au cours des 3 premières années pour avoir la chance d’épargner 8 051 $ de plus au cours des années 4 ou 5. 

C’est un risque de 3 913 $ que vous prenez pour épargner ou potentiellement payer un intérêt inconnu au cours des années 4 et 5.

Scénario 3 : Les taux restent inchangés jusqu’à la fin du terme

Dans le troisième scénario, les taux restent inchangés jusqu’à la fin du terme de 5 ans.

• Après les 3 ans, vous bloquez au même taux de 5,74 % et vous réalisez des économies totales de 2 386 $ au cours des 4e et 5e années sur le taux de 5 ans par rapport au taux de 3 ans. 
• Les économies totales s’élèvent à 1 214 $ la 4e année et à 1 172 $ la 5e année, ce qui vous laisse un solde hypothécaire de 292 890 $ à la fin des 5 ans.

Dans ce scénario, on ne s’attend pas à ce que la flexibilité soit payante en bloquant un taux similaire à la fin de la troisième année, créant ainsi une économie garantie de 6 298 $ en choisissant le taux de 5 ans.

Si vous aviez choisi un terme de 3 ans, vous auriez payé 3 913 $ de plus en intérêt au cours des 3 premières années pour avoir la possibilité de payer 2 306 $ de plus au cours de la 4e ou de la 5e année. 

C’est un risque de 3 913 $ que vous prenez pour épargner ou potentiellement payer un intérêt inconnu dans les années 4 et 5.

Scénario 4 : Les taux augmentent de 1 % la quatrième année

Dans notre dernier scénario, les taux augmentent de 1 % la quatrième année et se maintiennent la cinquième année. 

• Après les 3 ans, vous devriez bloquer un taux plus élevé et réaliser des économies totales de 8 349 $ au cours des 4e et 5e années sur le taux de 5 ans par rapport au taux de 3 ans. 
• Les économies totales s’élèveraient à 4 249 $ la quatrième année et à 4 100 $ la cinquième année, ce qui vous laisserait un solde hypothécaire de 292 890 $ à la fin des cinq années.

Dans ce scénario, on s’attend à ce que la stabilité soit profitable en bloquant le taux de 5 ans, créant ainsi une économie garantie de 12 262 $ en choisissant le taux de 5 ans.

Si vous aviez choisi un terme de 3 ans, vous auriez payé 3 913 $ de plus en intérêt au cours des 3 premières années, avec la possibilité de payer 8 349 $ de plus au cours de la 4e ou de la 5e année. 

C’est un risque de 3 913 $ que vous prenez pour épargner ou potentiellement payer un intérêt inconnu au cours des années 4 et 5.

Nous espérons que ces scénarios ont illustré notre point de vue selon lequel la fixation d’une période prolongée offre stabilité et prévisibilité pendant plus longtemps lorsque vous prévoyez une hausse des taux. En revanche, un terme plus court offre une certaine souplesse et permet de réaliser des économies si vous prévoyez une baisse des taux de plus de 1 % pendant la durée du terme.

Foire aux questions sur l’épargne hypothécaire de 3 ans ou de 5 ans

Bienvenue dans notre section foire aux questions (FAQ), où nous répondons aux questions les plus courantes, élaborées par nos experts hypothécaires afin de vous aider à prendre les meilleures décisions en matière de financement hypothécaire.

En conclusion

Le choix entre un prêt hypothécaire à taux fixe sur 3 ans et un prêt hypothécaire à taux fixe sur 5 ans n’est pas systématique. Il dépend de divers facteurs, notamment de votre situation financière, de vos projets et de votre tolérance au risque. Il est recommandé d’obtenir des conseils professionnels et avisés de la part d’un expert hypothécaire agréé. 

Les experts hypothécaires peuvent fournir des conseils adaptés à votre situation particulière et vous aider à naviguer dans le monde complexe des hypothèques. N’oubliez pas que prendre des décisions éclairées, c’est s’assurer une meilleure santé financière à long terme.

Si vous renouvelez votre hypothèque ou achetez votre première habitation, contactez les experts hypothécaires de nesto pour obtenir l’hypothèque et le taux les mieux adaptés à votre situation. Contactez-nous dès aujourd’hui et nous vous mettrons en relation avec l’un de nos experts hypothécaires qui saura répondre à toutes vos questions.

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